Règlement délégué (UE) 2025/789 de la Commission du 23 avril 2025 complétant le règlement (UE) no 575/2013 du Parlement européen et du Conseil par des normes techniques de réglementation précisant les conditions et les indicateurs que l’ABE doit utiliser pour déterminer si des circonstances exceptionnelles au sens de l’article 325 terquinquagies, paragraphe 5, et de l’article 325 novoquinquagies, paragraphe 6, dudit règlement sont survenues

(1)

Conformément aux normes du Comité de Bâle sur le contrôle bancaire pour le risque de marché, les autorités compétentes peuvent, dans des circonstances exceptionnelles, autoriser les établissements à déroger à certaines exigences de l’approche fondée sur les modèles internes alternatifs pour ce qui est des exigences de contrôles a posteriori et d’attribution des profits et des pertes. Conformément au principe établi par ces normes, l’existence de circonstances exceptionnelles ne devrait être considérée comme avérée que dans une situation de tensions importantes sur les marchés financiers transfrontières ou de changement de régime majeur qui affecte substantiellement les établissements dans l’ensemble de l’Union.

(2)

Une autre condition pour attester l’existence de circonstances exceptionnelles devrait résider dans l’incapacité des établissements à satisfaire aux exigences de contrôles a posteriori énoncées à l’article 325 novoquinquagies, paragraphe 3, du règlement (UE) no 575/2013, ou à l’exigence d’attribution des profits et pertes prévue à l’article 325 sexagies dudit règlement, en raison d’événements qui échappent à leur contrôle et pour autant que le non-respect de ces exigences ne provient pas de faiblesses du modèle interne.

(3)

Tant le contrôle a posteriori que le test d’attribution des profits et pertes doivent être fondés sur les données des 250 jours ouvrables précédant la date de référence pour laquelle le test concerné est effectué. Des circonstances exceptionnelles devraient donc être reconnues lorsqu’une période de tensions importantes sur les marchés financiers transfrontières ou de changement de régime majeur, qui affecte substantiellement les établissements dans l’ensemble de l’Union et qui entraîne des exceptions qui ne proviennent pas de faiblesses du modèle interne est entièrement ou partiellement incluse dans cette période de 250 jours ouvrables.

(4)

Les caractéristiques d’une crise conduisant à des tensions importantes sur les marchés financiers transfrontières, ou d’un changement de régime majeur, qui affecte substantiellement les établissements dans l’ensemble de l’Union, sont propres à chaque crise ou changement de régime de ce type. Il ne serait donc pas approprié d’établir de manière normative un ensemble exhaustif d’indicateurs qui seraient considérés comme reflétant toujours de manière adéquate la nature et l’intensité des tensions sur les marchés financiers ou du changement de régime majeur en cause. Toutefois, sur la base de l’expérience passée, une augmentation significative du niveau de volatilité, des variations des niveaux de corrélations et le fait que les tensions importantes sur les marchés financiers transfrontières ou le changement de régime majeur se manifestent très rapidement et soudainement devraient être considérés comme des traits communs de situations non ordinaires. Néanmoins, il est possible qu’une augmentation soudaine du niveau de volatilité ou des variations des niveaux de volatilité ne suffisent pas à elles seules pour qualifier une situation de tensions importantes sur les marchés financiers transfrontières ou de changement de régime majeur et, par conséquent, ne devraient pas automatiquement conduire à la reconnaissance de circonstances exceptionnelles au sens de l’article 325 terquinquagies, paragraphe 5, et de l’article 325 novoquinquagies, paragraphe 6, du règlement (UE) no 575/2013.

(5)

Le présent règlement se fonde sur le projet de normes techniques de réglementation soumis à la Commission par l’Autorité bancaire européenne.

(6)

L’Autorité bancaire européenne a procédé à des consultations publiques ouvertes sur le projet de normes techniques d’exécution sur lequel se fonde le présent règlement, analysé les coûts et avantages potentiels qu’il implique et sollicité l’avis du groupe des parties intéressées au secteur bancaire institué en application de l’article 37 du règlement (UE) no 1093/2010 du Parlement européen et du Conseil (2),